美銀證券發表研究報告指出，耐世特(01316.HK)中期收入按年增長17%至21億美元創新高，超過該行預期6%，並較去年下半年升3%。毛利率雖然按年增長0.7個百分點至9.1%，惟較去年下半年跌1.5個百分點，低過該行預期的11.6%。 該行認為，儘管耐世特上半年營連開支改善，但期內經營利潤率達2.2%，按年升1個百分點，較去年下半年跌0.9個百分點。經營收入按年增長1.13倍，但較去年下半年跌27%，低於該行預期44%。純利3,400萬美元，較去年下半年跌51%，相對於市場預期公司全年純利為1.54億美元。 此外，該行指考慮到耐世特上半年收入強勁增長，將其2023至2025年的收入預測上調5%；但由於毛利率復甦遜預期，對毛利率預測各下調2、1及0.5個百分點，分別至10.2%、12.3%及12.9%。另對公司今明兩年的純利預測各下調30%及5%。目標價則由4.7元上調至5.2元，重申「跑輸大市」評級。(jl/a)~ 阿思達克財經新聞 網址: www.aastocks.com