招商證券發表報告指，網易(09999.HK)第二季度收入240億元人民幣，按年升3.7%，較該行預期低3%，其中遊戲收入按年升2%，個人電腦遊戲受累於終止與動視暴雪的合作，收入按年跌20%。期內整體遊戲業務較為疲弱，主要受季節性因素影響。在監管政策穩定及行業復甦的情況下，預期網易維持健康增長，《逆水寒手遊》及《巔峰極速》表現繼續強勁，部分準備推出的遊戲亦令市場高度期待，例如《永劫無間》、《燕雲十六聲》，以及將會在海外推出的《蛋仔派對》。 該行預期遊戲業務利潤率維持強勁，有道及雲音樂業務亦繼續推動整體利潤率提升。該行將目標價由177元下調至173元，認為近日遊戲業務的強勁表現，短期已大致反映，維持「買入」評級。(cy/k)~ 阿思達克財經新聞 網址: www.aastocks.com