南華金融 SCtrade 企業要聞 (12月1日) | 雍禾/北海康成招股 新高教盈利遜預期

雍禾醫療(2279 HK)12月6日中午截止招股,入場費7,979.61港元

毛髮醫療服務集團雍禾醫療(2279 HK)今日起至12月6(下週一)中午招股,每股招股價15.8港元,發售9,442.4萬股,當中約10%公開發售,90%為國際發售。認購一手500股,入場費7,979.61港元,預計12月13日於主板掛牌。以發售價15.8港元計,集資所得款項淨額約為13.567億港元,約42.1%將用於為中國境內網絡的現有植髮醫療機構進行擴充和升級;約17.5%將用作投資於產品的進一步創新;約9.7%將用作投資於研發;約23.4%將用作在中國整合行業資源以提升品牌知名度;約1.6%將用作結清就於2021年5月收購顯赫植髮應付關聯方新絲域的收購代價之未償還結餘;約5.7%將用作營運資金及一般企業用途。上市後市值為82.153億港元,每股未經審核備考經調整有形資産淨值為3.78港元。根據弗若斯特沙利文的資料,按2020年相關所服務產生的總收入計,集團是中國植髮醫療服務市場及醫療養固服務市場規模最大的企業,分別佔有10.5%及4.3%的市場份額;在中國所有毛髮醫療服務提供商中,按於2020年底的註冊醫生人數、運營中醫療機構數量以及就診植髮患者人數計,集團排名第一。2021上半年,集團患者總數達6.8萬人,收入按年增75.1%至人民幣10.5億元,毛利率增1.2個百分點至73.6%。期內淨利潤為人民幣4,044.1萬元,按年跌38.2%。

 

北海康成-B(1228 HK)12月3日中午截止招股,入場費12,302.74港元

專注於罕見病的生物醫藥公司北海康成-B(1228 HK)11月30日起至12月3(本週五)中午招股,每股招股價12.18港元,發售5,625.1股,當中約10%公開發售,90%為國際發售。認購一手1,000股,入場費12,302.74港元,預計12月10日於主板掛牌。以發售價12.18港元計,集資所得款項淨額約為6.04億港元,約45.4%將分配用於為核心產品候選藥物CAN008的現有及日後研發提供資金;約24%將分配用於為產品管線中的主要產品及候選產品提供資金;約1.8%將分配用於為產品管線中其他非基因療法產品及候選產品的現有及日後研發提供資金;約12%預計用於為CAN201、CAN202及其他基因治療項目的現有及日後研發提供資金;約7.2%將分配用於為所有產品及候選藥物發展在中國及美國的研發及生產設施,以及在中國及美國進行潛在辦事處及場地擴張與升級;約1.3%將分配用於在中國及美國的其他研發活動;約3%將分配用作潛在策略性收購、投資、授權引進或合作;約1%將用於商業化活動;約4.3%將用作營運資金及一般企業用途。上市後市值為51.7億港元,每股未經審核備考經調整有形資産淨值為2.59港元。截至最後實際可行日期,集團已打造一個由13個藥物資產組成的全面的管線,包括三個已上市產品、四個處於臨床階段的候選藥物、一個處於IND準備階段、兩個處於臨床前階段,另外三個基因治療專案處於先導識別階段。集團的產品及候選產品針對部分最常見的罕見病以及罕見的腫瘤適應症,包括但不限於膠質母細胞瘤(GBM)及黏多糖貯積症II型(MPS II或亨特氏綜合症)。2021上半年,集團銷售產品收益為人民幣1,220萬元,按年增5.3倍,毛利率為56.1%;期內虧損擴至人民幣3.4億元。

 

新高教(2001 HK)全年盈利增逾三成,但遜預期,派末期息每股083

新高教(2001 HK)截至8月底止2021財年,錄得盈利5.7億元(人民幣,下同),按年增31.2%,低於市場預期的6.1億元;每股基本盈利0.36元,派末期息每股0.083元。總收入為18.2億元,按年增24.6%。總學生人數增加至目前近14.4萬人。市場預期集團2022財年調整後盈利為7.9億港元,按年增38.9%;預測市盈率為6.2倍,周息率為4.7%。

 

(資料來源:港交所、彭博)

 

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